— существует 2 основных метода расчета доходности портфеля: простой и средневзвешенный. Простой метод применяется лишь для экспресс-анализа портфеля (куда идет в целом портфель, стало больше или меньше), потому что содержит математически не корректные данные. Средневзвешенная доходность рассчитывается по итогам отчетного периода (например, года) и является корректным показателем.

Простая доходность

рассчитывается по формуле = (Стоимость портфеля в конце периода / Сумма вложений за весь срок существования портфеля)- 1.

О том, почему такой расчет не корректен при наличии пополнений портфеля см. здесь.

Средневзвешенная доходность

Ее рассчитать сложнее, поэтому и делаем мы это реже (обычно раз в год).

Для ее расчета нужно вычислить средневзвешенную стоимость портфеля в течение года. А потом использовать следующую формулу

(Прибыль или убыток за период / Средневзвешенная стоимость портфеля в течение периода) — 1

Для того, чтобы рассчитать средневзвешенную стоимость портфеля нужно:

• разделить год на периоды по количеству доп. взносов в портфель.
• стоимость портфеля в каждом периоде умножить на количество дней этого периода
• сложить суммы по всем периодам
• разделить итоговую сумму на количество дней в периоде

Пример расчета можно посмотреть здесь.

#Словарь инвестора