— это компьютерная программа, которая на основе заполненной клиентом анкеты  выдает рекомендации по формированию инвестиционного портфеля. В анкете обычно спрашивается о возрасте клиента, его доходах, инвестиционных целях, желаемой доходности и сроке инвестирования, а также задаются вопросы, направленные на определение склонности клиента к риску. Что лучше: робо-эдвайзер или живой консультант, рассмотрим далее.

К плюсам робо-эдвайзера по сравнению с человеком-консультантом можно отнести следующие:

• отсутствие или минимальная плата за формирование и сопровождение инвестиционного портфеля;
• интерактивный интерфейс, с которым можно «поиграться»;
• стандартизированная процедура оказания услуг.

К минусам:

• формальный опрос клиента, отсутствие учета жизненной ситуации клиента (семья, иждивенцы, вид занятости, стабильные /не стабильные доходы, удовлетворенность жильем, жизненные планы и т.д.), незнание подразумеваемых, но не озвученных целей, психологии и мотивации клиента;
• «бездушность», отсутствие живого общения, невозможность задать вопросы, почему робот дал те или иные рекомендации;
• нет выигрыша в доходности по сравнению с услугами консультанта.

Последнее стоит пояснить: робо-эдвайзеры, как правило, составляют пассивные портфели из индексных фондов (ETF). Доходность таких портфелей будет примерно равна средне-рыночной, за вычетом комиссии робо-эдвайзера. Консультант же может составить как пассивный, так и активный портфель, последний может превзойти индекс. Если вы сторонник активных инвестиций, и хотите попытаться заработать больше средне рыночной доходности в более короткий промежуток лет, то вам поможет только опытный консультант, который сам является успешным инвестором.

См. раздел Услуги.

#Словарь инвестора