Баланс потребление / инвестиции и путешествия как диверсификация инвестора

Опубликовано автором
2

IMG_4424

По интернету гуляет история как некий гражданин с 1907 до 1914 года вкладывал деньги в государственную сберкассу. Начал он со 100 рублей и вносил деньги на вклад каждый год. С учетом процентов за 7 лет сумма на вкладе выросла до 360 рублей. По расчетам это 278,72 грамма золота тогда, что составляет около 676 тыс. руб. сейчас.

И все было бы хорошо и радостно, но Первая мировая и Революция внесли свои коррективы: воспользовался инвестор только 7% денег, остальные пропали.

Мораль: как бы ни были надежны инвестиции, в жизни может произойти такое, что вы не сможете ими воспользоваться. Поэтому важно соблюдать баланс между потреблением и инвестициями. 

1. Кредиты

К сожалению, нас кидает из крайности в крайность. Россияне пока в таком положении: 0% инвестиций и 200% потребления. 

Почему 200% потребления — потому что живут в кредит. Реальные доходы населения упали более чем на 1% за 2017 год, а потребительские кредиты выросли на 20%.

Есть разные жизненные ситуации, в которых люди увеличивают свое потребление сверх возможностей путем кредита:

1) ипотека

В определенных случаях оправдана, при условии достаточности средств на ее обслуживание: платеж должен составлять не более 30% от месячного дохода.

Покупать ли квартиру в ипотеку см. здесь.

2) автокредит

Делает вас беднее.

3) ремонт, мебель, отпуск

Аналогичная ситуация.

4) текущие расходы (мобильник, одежда, еда)

Это уже бедность, товарищи, когда на текущие расходы берется кредит. Потребительский кредит не является решением проблемы, поскольку его нужно отдавать, причем с большими процентами. Есть множество случаев, когда люди попадали в кабалу, так как не могли заплатить даже проценты.

Что делать, если денег не хватает? Не хватать может по разным причинам:

  • субъективно (желания превышают возможности)
  • объективно (нет денег на еду и лекарства)

Большинство в первой ситуации. Если мы ограничим желания, какими бы «необходимыми» нам не казались вещи, то кредит брать не придется. Автомобиль можно купить б/у, или вообще не покупать, ремонт сделать своими силами из недорогих материалов, смартфон подешевле, от заграничных путешествий отказаться, одежда и еда по-проще.

Вспомним 90-е годы: люди жили небогато, спасал свой сад и огород, но никому не приходило в голову брать в кредит iphone, шубу, мебель, поездку в Турцию, автомобиль. Значит, все-таки дело больше в субъективных желаниях, чем в суровой необходимости.

Я вовсе не призываю смириться с бедностью — нужно стараться повысить свой доход: учиться, расти по карьере, переехать в крупный город, придумать и реализовать свое дело, инвестировать. Но сейчас не нужно раздувать свое потребление сверх возможностей, в долг. Все это вы обязательно купите, но позже, когда заработаете.

А наоборот, я предлагаю даже в стесненной ситуации откладывать деньги и инвестировать ежемесячно. Начать можно даже с 1000-2000 руб. в месяц. Такую сумму может позволить себе каждый. Читайте мой пост про микропортфель.

2. Минимальный баланс — это 10% инвестиций / 90% потребления.

Т.е. каждый месяц не менее 10% дохода вы должны инвестировать. Это не сильно скажется на вашем уровне жизни, зато у вас будет пассивный доход со временем.

Но на самом деле, 10% — это немного. Китайцы, например, инвестируют до 60% дохода. Это хорошая цифра для серьезного роста портфеля.

Другая крайность — скряжничество. Плюшкиным быть не стоит, хотя бы по тому, что все может пропасть вследствие глобальных событий или трудных ситуаций в личной жизни.

По ощущениям максимальный баланс это 70% инвестиций / 30% потребления.

3. На что тратить деньги

У всех свой рецепт, но вспоминая непродолжительность человеческой жизни и внезапность смерти, у меня есть большое сомнения в рациональности траты больших средств на материальные вещи, рестораны и тому подобные развлечения.  Вещи портятся, ржавеют, рассыпаются в труху, их можно отнять.

Остаются путешествия. Они дают ощущения полноты жизни, развивают мышление человека, обеспечивают более объективный взгляд на мир, дарят удовольствие от красоты природы. В конце концов в отличие от инвестиций и вещей, воспоминания не отнимешь.

Инвестируйте и путешествуйте.

Микропортфель: инвестиции для небольшого бюджета

Опубликовано автором
Ответить

Инвестиции должны быть доступны для всех невзирая на размер кошелька.

В России множество людей не имеют возможности инвестировать по 30 000 руб. в месяц. Более того, даже 10 000 руб. в месяц бывает откладывать проблематично: маленькая зарплата, ипотека, кредиты, дети. Но как выбраться из замкнутого круга? Как повысить свой уровень жизни?

Выход есть — инвестировать небольшую сумму — 1 -2 тысячи рублей в месяц, но много лет. Такую сумму инвестиций может себе позволить каждый.

Думаете, что этого мало, чтобы накопить приличную сумму? Но это не так. Сложный процент при регулярных многолетних инвестициях творит чудеса.

Микропортфель через 30 лет при 5% и 10% доходности

Рассмотрим два графика доходности. Мы инвестируем по 1500 руб. каждый месяц в течение 25 лет. В первом случае под ставку 5% годовых, во втором — под 10%.

При инвестициях под 5% годовых итоговая стоимость портфеля составит 1 255 694 руб. Уже прилично.

При инвестициях под 10% годовых итоговая стоимость портфеля составит 3 256 982 руб. А это уже 2-3х-комнатная квартира в регионе для ребенка. 

Родился ребенок — начали инвестировать по 1500 руб. в месяц, а в 30 лет — двух или трехкомнатная квартира. Скажи плохо?!

Но мы то планируем получить еще больше — за счет ребалансировки портфеля. См. видео о ребалансировке.

Во что и как инвестировать

В статье про бесплатный индексный портфель я привел состав портфеля: доли акций и облигаций и конкретные инструменты. Однако я понимаю, что это сложновато. Поэтом предлагаю инвестировать одновременно со мной. 

Я открываю новый вид портфеля — микропортфель и каждый месяц пополняю его на 1-2 тысячи руб. В портфель я покупаю фонды акций и облигаций и рассказываю об этом: что и по какой цене я купил. А вы можете покупать тоже самое.

Брокерский счет

Для того, чтобы покупать на бирже акции, облигации, фонды, нужно открыть брокерский счет. Рекомендую сделать это в отделении Сбербанка или ВТБ. Можно открыть индивидуальный инвестиционный счет, и тогда вы не будете платить НДФЛ с дохода от инвестиций на счете.

Покупать можно с телефона, например, через программу Сбербанк-Инвестор.

Первоначальный портфель

Первым делом я внес 2100 руб.  На них купил ETF (биржевой фонд) на индекс РТС от компании Финэкс. Тикер, чтобы найти в брокерском терминале — FXRL. Сделка прошла по 2080 руб. — 1 пай. Можно покупать по текущей цене на бирже, сейчас не дорого.

Большую часть портфеля должны составлять акции. Их доля = 100 — возраст. Поскольку портфель небольшой и мы не планируем активных операций, то выбор пал на индекс Мосбиржи. Это и более безопасно. Тем более 80% управляющих проигрывают индексу (по статистике США).

Из индексных фондов наименьшие комиссии имеет фонд от Финэкса на индекс РТС — FXRl, всего 0,9%. Кроме того, его можно купить, не выходя из дома: с телефона или компьютера через брокерскую программу. Этим и обусловлен выбор. Возможно скоро и ПИФы можно будет купить на бирже. Будем ждать.

Дальше дело за вами. Открывайте брокерский счет и покупайте FXRL. Начинайте инвестировать.

Цена квартиры в Москве и финансовая безграмотность

Опубликовано автором
Ответить

Depositphotos_8454811_m-2015.jpg

Иногда я просматриваю объявления о продаже квартир в своем и не только районе. Есть адекватные по цене предложения, но в старом 50-летнем фонде. Цены же более нового фонда вызывают недоумение: кто это покупает.

Например, квартира в районе 3-4 станций от кольцевой может стоить 23 млн. руб. Причем далеко не пентхаус, а обычная 2-3 комнатная квартира, с улучшенным ремонтом и т.д.

Возможно, это только «хотелки» продавцов, и никто такие квартиры не покупает годами. Но если покупают, то это либо долларовые миллионеры, либо финансово безграмотные люди, которые не могут понять ценность денежного потока.

Ведь если без риска вложить 23 млн. руб. в федеральные облигации, можно получить доходность, например, 9% годовых. А это 172 500 руб. в мес. чистого дохода.

Зачем покупать квартиру в спальнике большого шумного города с плохой экологией, ведь имея такой доход, можно жить в любом месте России.

Квартира или денежный поток

Предположим, в Москву люди едут ради высокого заработка и квартира — это  порог, отделяющий от желанной зарплаты. Но 172 500 руб. в мес., которые человек потеряет, купив квартиру —  высокий доход даже для Москвы, и большие ли шансы, что человек его получит? Отказываться от такого дохода стоит лишь ради гораздо большего. Ведь мы помним, что это доход пассивный, а за зарплату нужно еще работать. Т.е. зарплата должна быть в разы выше пассивного дохода, от которого человек отказывается, покупая квартиру. Но где он найдет такой доход..

Вспомним еще и об инвестициях. Если 23 млн. руб. вложить в акции, хотя бы частично, то можно через 5-10 лет удвоить и утроить капитал. А квартира на столько не вырастет.

Кто же тогда покупает дорогие квартиры? Про квартиру за 123 млн. руб. на Садовом кольце я вообще молчу. Имея такой капитал, можно жить в любой стране мира. Зачем дышать выхлопными газами на садовом.

P.S. Не режьте курицу, которая несет золотые яйца — не тратьте свой капитал. Для обычного человека (не предпринимателя), это практически единственный лифт богатству.

Без капитала не будет денежного потока, без денежного потока вам нечего будет инвестировать, а без инвестиций не будет и богатства.

Доходность 21,2%: стратегия, реализация, результат

Опубликовано автором
Ответить

Форт Капитал | независимые финансовые советники
— В конце 2016 года ко мне обратилась Виктория с просьбой помочь с инвестициями в российский рынок. Виктории 57 лет, но она активно работает, ведет собственный небольшой бизнес и имеет возможность откладывать деньги для инвестиций. У нее уже были зарубежные инвестиции, но российского портфеля не было…
➡ Читайте реальную историю клиентки инвестиционного консультанта Александра Кашина – на нашем сайте.
Узнайте, как удалось обеспечить доходность её портфеля в размере 21,2%: https://fortkapital.ru/articles/dokhodnost-21-2-strat..
форт капитал.jpg

Где хранить текущие средства (1-2 месяца) с высокой доходностью и гарантиями

Опубликовано автором
Ответить

Depositphotos_88274284_m-2015.jpg

В марте 2018 подходит к концу мой трехлетний вклад «Управляй» в Сбербанке. Этот вклад предусматривал как пополнение, так и частичное снятие средств, что было очень удобно. Он был открыт под 7,4%. Когда я его открывал, такая ставка казалась мне низкой. Однако сейчас ставки по вкладам в Сбербанке еще ниже. По вкладу «Управляй» с неснижаемым остатком 30 000 руб. на год дают всего 4%, на 3 года еще меньше — 3,25%.

Данный вклад я использовал для заработка на кредитной карте и временного хранения денег на какие-то цели.

Рассмотрим, какие есть варианты краткосрочных вложений сейчас. Требования: 1) моментальная ликвидность (можно продать сразу без потерь) 2) доходность 6-7% годовых 3) возможность частичного пополнения и снятия 4) легкость перевода из Сбербанка и обратно.

1. ETF от компании Финэкс — FXMM

Это торгуемый на бирже фонд. В него входят краткосрочные казначейские гособлигации США. Корзина облигаций составлена согласно индексу Soltbill, т.е. по пассивному принципу, нет рисков ошибок управляющих. Облигации в $, но фонд проводит рублевое хеджирование, за счёт этого получает дополнительную доходность. Механизм хеджирования не известен, но обещают доходность в 5%. По факту получается больше. За 2017 год (с 30.12.2016 по 29.12.2017) пай вырос с 1302,2 до 1405,7, т.е. на 7,94% грязными или 6,9% чистыми (после НДФЛ).

Доход не выплачивается пайщику, а реинвестируется. Таким образом стоимость пая постоянно растет. Для получения дохода нужно купить пай на бирже через брокера, а потом продать его дороже. НДФЛ вычтет брокер.

Доходность устраивает, теперь посмотрим, что с волатильностью. Судя по графику котировок на бирже она минимальна (http://www.moex.com/ru/issue.aspx?board=TQTF&code=FXMM). Проколы вниз на графике можно не учитывать — они быстро ликвидируются.

Комиссия по фонду тоже минимальна — 0,49%.

Минусы:

  • необходимость уплаты НДФЛ 13% при продаже пая. Но это компенсируется достаточной доходностью (6,9% чистыми за 2017);
  • существенные транзакционные затраты времени по сравнению со вкладом в Сбербанке (ввод денег на брокерский счет 0-1 день, вывод денег с него… пока не пробовал в Сбербанке, но предполагаю, что 1-2 дня).

2. Краткосрочные облигации федерального займа (до 1,5 лет)

Почему краткосрочные — чтобы цена была менее волатильна (меньше колебалась), меньше реагировала на изменение уровня инфляции или ключевой ставки ЦБ РФ. Рассмотрим только облигации с постоянным купоном.

Возьмем для примера ОФЗ-26216-ПД, ОФЗ-26208-ПД. Первая из них погасится в мае 2019, вторая — в феврале 2019. Ликвидность хорошая (у первой — выше миллиарда рублей в день, у второй — 30 млн. руб.). Значит все продадите быстро.

Доходность — нас устраивает 6,6-6,7%. НДФЛ с купонов ОФЗ не уплачивается (п. 25 ст. 217 НК РФ). А вот с разницы между ценой покупки и продажи облигации — да. Но если вы продали облигации за ту же цену, за которую купили (без учета купона), то налога не будет.

Волатильность по ощущениям больше, чем у FXMM. Однако обе облигации скоро погасятся, а поэтому упасть ниже номинала не должны. Главное не покупать их дорого.

Например, по ОФЗ-26216-ПД купон составляет 6,7%. Значит, дороже 100% от номинала (т.е. дороже 1000 руб.) покупать ее не хотелось бы. По ОФЗ-26208-ПД купон составляет 7,5%, значит порог покупки для нас 101% от номинала.

На какие значения доходности ориентироваться — на межбанковскую ставку Ruonia (сейчас она 7,04%).

Купить облигации можно на бирже через брокера. Это делается очень легко. Номинальная стоимость облигаций — 1000 руб. Зная сумму ваших инвестиций, можно поделить ее на 1000 руб. и определить примерное количество облигаций для покупки. Потом ввести это количество в торговый терминал, только не в рублях, а в процентах от номинальной стоимости. Терминал покажет итоговую сумму, и можно нажимать кнопку покупки.

При покупке облигаций есть особенность. Вы уплачиваете продавцу  не только % от номинальной стоимости облигации (например, если цена 101% вы уплатите 1010 руб.), но и накопленный купонный доход (НКД). Например, сейчас НКД по ОФЗ-26208-ПД составляет 28,36 руб. Значит за одну облигацию вы уплатите 1010 + 28,36 = 1038,36 руб. 

Так что может получится дороже, чем вы рассчитывали. Однако когда вы будете продавать облигации, вам покупатель тоже выплатить НКД. И вы не только ничего не потеряете, но и заработаете НКД за дни владения облигациями.

Минусы:

  • существенные транзакционные затраты времени по сравнению со вкладом в Сбербанке (аналогично предыдущему варианту).

3. Перевод деньги на вклад в другой банк

Все мы знаем, что творится с банками — у них отзывают лицензии, поэтому выбираем только надежные, из первой 10-ки по капиталу.

Нам нужен вклад с пополнением и частичным снятием сроком на 1 год, с максимальным процентом и минимальным остатком — 30 000 руб.

По этим критериям нам подходит вклад в Московском кредитном банке (9-е место по капиталу в РФ). Вклад называется «Все включено Расчетный», ставка 7% (если есть годовой пакет услуг в МКБ) и 6,75% — если нет. Стоимость пакета 1800 руб. в год.

Можно и не подключать пакет, но карты и онлайн банка у вас не будет, надо будет ходить пополнять и снимать деньги в отделение, что не удобно. Расходы на пакет услуг снижают доходность инвестора. Однако если вам нужен счет/карты для расчетных целей, можно воспользоваться предложением МКБ и рассматривать эти расходы не зависимо от вклада. Банк предлагает также 7% на остаток счете по картам и cash-back за покупки.

Перевести деньги из Сбербанка в МКБ можно онлайн без комиссии.

Минусы:

  • комиссия за обратный перевод (из МКБ в сбербанк — 1%). Приходится ходить в отделение или банкомат МКБ снимать деньги с карты и класть на карту Сбербанка);
  • стоимость годового пакета за обслуживание — 1800 руб.

Плюсы:

В отличие от предыдущих вариантов, срок операций мгновенный (не теряем дни на вывод и ввод), ставка сравнимая и даже чуть выше 7%, стоимость не колеблется.

Выводы:

  • получить краткосрочную (на 1-2 месяца) надежную доходность в 6,5-7% годовых можно
  • варианты отличаются в основном транзакционными затратами времени. Здесь выбирает каждый, кому что удобнее.

Я для себя выбираю 1-2 варианты, так как ходить в отделение банка / банкомат снимать деньги не хочется. Но может быть у кого-то они рядом с домом, и для него 3-й вариант будет более удобен.