Портфелю на ИИС: 3 года и 5 месяцев.
За сентябрь рынок успел подняться и немного опуститься, при этом доходность моего портфеля выросла и достигла 58,2% (простая, не средневзвешенная).
Большой вклад в доходность портфеля внесли акции Газпрома и Роснефти. Они выросли из-за повышения цены на нефть и ослабления рубля. Продолжаю держать эти акции. Роснефть продам по 700 руб., Газпром — по 1300 руб.
Портфелю на ИИС: 3 года 4 мес.
Несмотря на общее снижение рынка, доходность моего портфеля выросла по сравнению с концом июля,
и составила 54,76% (простая доходность, не средневзвешенная).
Общее снижение я своевременно использовал, докупив хороших акций по-дешевке.
После выхода новости о том, что прибыль ВТБ за 1-ое полугодие составит 95-100 млрд. руб. (а за весь прошлый год было 120 млрд.),
я посчитал, что дивиденды могут вырасти на 30%, а цена акции — на 40%.
Соответственно срочно докупил ВТБ, удвоил позицию.
Счету ИИС — 3 года 1 месяц.
За прошедший период рынок упал, и мой портфель на ИИС тоже снизился, поскольку он не свободен от рынка.
В моем портфеле 15 эмитентов, этого достаточно, чтобы рынок сильно влиял на портфель. Было бы 6-7 эмитентов, было бы по-другому.
Доходность снизилась до 47%.
В этом месяце, как всегда вложил 30 000 руб., и докупил на них уже имевшиеся Фосагро и Русгидро.
Сегодня прочитал годовой отчет Фосагро, он оставил двойственное впечатление.
С одной стороны позитивные факторы: компания завершила большой цикл капитальных вложений, более чем на 10% увеличила производство и продажи удобрений.
С другой стороны, при увеличившемся производстве и продажах выручка немного снизилась, а прибыль сильно упала. Компания это объясняет укреплением рубля, слабыми ценами на удобрения и т.д. И вроде понятно, что когда цены на удобрения пойдут наверх, все кап. вложения должны окупиться сторицей.
Но вот что настораживает: имеющийся профицит предложения фосфорных удобрений над спросом. Если я правильно увидел из презентации, мощности по производству фосфатов существенно превышают их потребление, поэтому когда ситуация с ценами выправится — не ясно.
Но тем не менее, я продолжаю инвестировать в Фосагро: акция как сжатая пружина может выстрелить вверх на обвале курса рубля или на росте цен на удобрения.
Что касается Русгидро, просто решил засветить на картинке. Идея сложная даже для меня и во многом неопределенная: сколько я не читал отчет, сногсшибательных факторов не увидел. Но решил попробовать.
В портфеле снизилась доля Газпрома — надо добирать, все будет хорошо с ним после завершения потоков, а цена упала.
Динамика доходности счета наклонилась вниз.
Теперь важное для начинающих инвесторов, да и продолжающих тоже.
Многие смотрят на рынок и свой портфель: ой не растет, ой за год счет вырос хуже, чем в банке.
Но не в этом дело, господа!
Если сумма дивидендов растет ударными темпами, то вам по сути не очень важно, вырос ли рынок и ваш портфель или нет.
Вам этих дивидендов со временем начнет хватать не только на жизнь, но и на покупку недвижимости, если все правильно делать.
То есть вот в чем удовлетворение — в растущем денежном потоке, а не в просмотре котировок.
А если у вас портфель роста капитала — то ждите. 2017 — был явно не для этого счета. Но в перспективе 2-3 лет все окупится сторицей.
Если не хотите ждать — добавляйте в него дивидендные акции. И будет смешанный, и будет легче ждать.
Недавно моему портфелю на ИИС исполнилось 3 года, и я выложил такую картинку. На ней изображен график доходности портфеля, линия колеблется между значениями 50-60%, и кажется, что доходность особо не растет. Посмотрим, так ли это.
(Стоимость портфеля/ Сумма вложений за весь период )- 1.
Так считать быстрее, но не правильно, поскольку не вся сумма вложений находилась в портфеле три года. Правильно считать средневзвешенную доходность, в которой учитывается срок нахождения каждого взноса на счете. Считать средневзвешенную доходность трудоемко, поэтому делаю я это раз в год.
При взносе на счет в расчете доходности и стоимость портфеля и сумма вложений вырастут на одинаковый размер, но рост суммы вложений (знаменателя) уменьшает результат деления непропорционально сильнее, поэтому доходность счета понизится.
Например, инвестор вложил на счет 100 руб. В апреле портфель стоил 110 руб. Доходность счета была равна 110 / 100 -1 = 0,1 (10%). В мае инвестор внес 10 руб. на счет. Теперь доходность стала 120/110 — 1= 0,0909 (9,1%).
В связи с этим когда регулярно вносятся деньги на счет, а простая доходность стоит на месте, это значит реальная (средневзвешенная) доходность растет.
На картинке по ИИС видите, что линия доходности колеблется (в районе 50-60%), но при этом каждый месяц я вношу деньги на счет, значит новые взносы зарабатывают достаточно, чтобы доходность не уменьшалась. Это уже признак профессиональной работы.
К сожалению, не все смотрят в глубь, а видят только черточки на графике. Но таким людям сложно стать инвесторами, потому что инвестор должен уметь считать и понимать цифры и графики.