14) SPDR® S&P® Dividend ETF (SDY)
Существует 13 лет, средний рост цены пая 8,27% в год, дивидендная доходность за последний год брутто — 2,62%.
Крупный фонд (50,5 млрд. $), американские акции. Умеренная комиссия 0,35%.
Высокий P/B — 2,56, и средний P/E — 16,71.
Резюме: можно рассмотреть в консервативную часть дивидендного портфеля.
Рассмотрим, какие дивидендные ETF есть у основных провайдеров в США, и какая по ним доходность.
1) Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG)
Существует 10 лет, средний рост цены пая 7,66% в год, дивидендная доходность за последний год брутто — 1,97%.
Крупный фонд (66,8 млрд. $), почти все акции американские. Низкая комиссия 0,08%.
Очень высокий P/B — 4, и высокий P/E — 21,5.
Резюме: вкладывать не имеет смысла, так как дивидендная доходность маленькая. Проще купить обычный индексный фонд на S&P 500.
Доходность указана в реальных процентах (выше инфляции).
«На фондовом рынке нет гарантий доходности» — эта фраза известна многим людям, но мне кажется, мало кто понимает, осознает и принимает ее действительное значение.
Ко мне обращались несколько клиентов, которые подсчитывали на калькуляторе свою будущую доходность на фондовом рынке таким способом: 100 + 20% (в первый год) + 20% (во второй год) + 20% (в третий год) и т.д. Потом все это суммировали и получали удивительно большие цифры, строя воздушные замки на песке.
Но такой подход не верен методически, а главное — не реален. И вот почему..
Разумный и осмотрительный человек всегда отличался желанием «подложить соломинку». В сфере инвестиций это означает, чтобы в любой ситуации, будь то падение, рецессия или рост, инвестиционный портфель эффективно работал и не сильно проседал в цене.
Попытки создать модель пассивного портфеля, который будет отвечать на все ситуации в экономике, предпринимались много раз на западе. Например, «Постоянный портфель Гарри Брауна», или «Всесезонный портфель Рэя Далио». Но я подумал, почему не создать инвестиционный модельный портфель именно под российскую специфику, и назвать его своим именем. Чем я хуже..Ничем!)
О всепогодном портфеле читайте далее..